Bán non là gì? 2 cách kiếm lợi nhuận hiệu quả với Short Squeezes (bán non)

Thị trường Forex luôn có những biến động bất ngờ mà không một nhà đầu tư nào có thể lường trước được. Do đó, với những nhà đầu tư non tay, mới tham gia vào thị trường và chưa có nhiều kinh nghiệm, thì hiện tượng bán tháo, bán non sẽ xảy ra một cách mạnh mẽ. Vậy hiện tượng này là gì và có ý nghĩa như thế nào? Có thể kiếm được lợi nhuận khủng từ hiện tượng này hay khôn? Hãy cùng market-vn.com tìm hiểu qua bài viết sau đây nhé.

Bán non (Short Squeezes) là gì?

Bán non (Short Squeezes) là một tình huống diễn ra thường xuyên trên thị trường chứng khoán. Cụ thể như là giá cổ phiếu hoặc hàng hoá (có nhiều vị thế bán) đang tăng lên rất mạnh, buộc nhiều người phải bán non để cắt lỗ tại vị thế bán của mình một cách nhanh nhất. Điều này càng tạo ra thêm sức ép tăng giá cho các cổ phiếu hoặc hàng hoá đó.

Trong đó, vị thế bán (Short Position) có thể nói là việc mà các nhà đầu tư đã phải bán một tài sản mà người đó không còn sở hữu với dự đoán tài sản đó sẽ có xu hướng giảm giá trong tương lai.

Đặc trưng của hiện tượng bán non

Những nhà đầu tư bán non rời khỏi vị thế bán thường thua lỗ. Việc bán non thường được kích hoạt bởi tín hiệu tích cực cho thấy cổ phiếu có thể đang bắt đầu xoay vòng. Mặc dù sự xoay vòng của cổ phiếu có thể chỉ là tạm thời, hầu như rất ít nhà đầu tư có thể trang trải được rủi ro thua lỗ trên các vị thế bán, do đó họ chấp nhận đóng vị thế bán và chịu một khoản lỗ.

Bán non là một rủi ro liên quan đến bán khống. Đây là một kĩ thuật nâng cao chỉ nên được thực hiện bởi các nhà giao dịch và nhà đầu tư có kinh nghiệm. Bán khống (Short selling/Short Sales) là một chiến lược đầu tư hay chiến lược giao dịch dự đoán về sự sụt giảm của giá cổ phiếu hoặc giá chứng khoán khác.

Khi cổ phiếu bắt đầu tăng giá mạnh, xu hướng giá cổ phiếu có thể tiếp tục leo thang vì những người người bán khống muốn thoát khỏi vị thế bán của mình.

Ví dụ:

Một cổ phiếu tăng 15% trong một ngày, những người có vị thế bán có thể bị buộc phải thanh lí tài sản và mua lại cổ phiếu để thoát khỏi vị thế bán. Giá trị cổ phiếu sẽ càng được đẩy lên nếu có nhiều người bán khống không muốn mua lại nó.

Khi khối lượng bán khống rất cao, hoặc ít nhất là cao hơn mức bình thường đối với một cổ phiếu, điều đó có thể dẫn đến việc bán non vì có thể tất cả những người muốn cổ phiếu đi xuống đều đã giữ một vị thế.

Nguyên nhân xảy ra hiện tượng bán non 

Những nguyên nhân gây ra hiện tượng bán non như:

• Các vị thế mua sẽ có lợi nhuận, lúc này các quỹ đầu tư sẽ đóng lệnh làm cho giá giảm xuống nhưng các nhà giao dịch sẽ không nhận ra đây chỉ là những đợt giá hồi trong một xu hướng tăng. Sau giai đoạn hồi đó, giá sẽ tiếp tục tăng trở lại và nhà đầu tư khi tham gia bán khống sẽ bị kích hoạt trạng thái là Short Squeezes.
• Có thể cũng là do các tin tức tiêu cực, các động thái nhằm siết chặt của ngân hàng trung ương.
• Sự kiện như địa chính trị, chiến tranh, dịch bệnh cũng sẽ có thể ảnh hưởng đến sự kích hoạt các trạng thái này.

Sẽ có rất nhiều lý do tác động đến thị trường, nhưng kết quả của chúng luôn giống nhau. Sau đợt giảm giá luôn là tăng trưởng vượt lên làm cho các nhà đầu tư sẽ bán khống thua lỗ và phải thoát ra trạng thái của mình. Sở dĩ điều này thường xảy ra một đợt bán khống là khi việc đóng các vị thế luôn đi kèm với việc các quỹ đầu tư mua tích trữ tăng đột biến. Điều này có thể dẫn đến đà tăng rất lớn và tăng giá một cách nhanh chóng nhất. Các bạn cũng có thể thấy rằng các thị trường bất động sản sau những trạng thái “đóng băng”, khi đã rã băng thường giá sẽ tăng chóng mặt hoặc thị trường chứng khoán hồi phục một cách mạnh mẽ thế nào sau dịch bệnh.

Những thị trường thường xảy ra hiện tượng bán non

Những thị trường luôn nằm trong xu hướng tăng dài hạn rất hay xảy ra hiện tượng này. Những thị trường đó gồm: chứng khoán, vàng, tiền điện tử, dầu vì đây là những sản phẩm có giới hạn còn tiền thì hàng năm chính phủ đều in ra nên về dài hạn tiền luôn bị lạm phát và mất giá. Do đó, những thị trường kể trên cho dù có trải qua các đợt giảm như thế nào đi chăng nữa thì trong dài hạn nó vẫn là xu hướng tăng. Cho nên khi thị trường giảm giá mạnh như vậy là cơ hội cho các nhà giao dịch mua lên chứ không phải là vào bán khống.

Giao dịch kiếm lợi nhuận với hiện tượng bán non 

• Đọc Hành động Giá

Các nhà giao dịch có thể kết hợp với Price action để đọc hành động giá từ những dấu hiệu đầu tiên. Dựa vào biểu đồ trên, các nhà giao dịch có thể nhận thấy mẫu hình nến sao mai xuất hiện sau một đà giảm trước đó. Nến Bullish Engulfing nhấn chìm cả nến đỏ trước đó thể hiện sự thay đổi mạnh mẽ trong tâm lí nhà đầu tư. Khi mẫu nến này xuất hiện, chính là dấu hiệu đầu tiên cho thấy đà bán tháo chững lại và có thể đảo chiều. Sau đó giá tiếp tục tăng lên và break luôn trendline và vùng đỉnh cũ kết thúc quá trình bán non. Cơ hội giao dịch của nhà giao dịch chính là khi giá vượt qua khỏi đỉnh của nến Engulfing và cơ hội thứ hai là giá break qua đường trendline.

• Sử dụng Trendline để giao dịch.

Cấu trúc thị trường và trendline sẽ là cách kết hợp để giao dịch trong hiện tương bán non.

Nhìn vào biểu đồ cổ phiếu Tesla dưới đây nhà giao dịch có thể thấy một đà bán tháo đẩy giá rơi mạnh từ vùng 200$/cổ phiếu xuống tới vùng 60$/cổ phiếu. Nhà giao dịch có thể vẽ ra một đường trendline và thấy giá vẫn giao dịch nằm dưới đường này tuy nhiên sau khi giá về vùng 60$ và hồi lên test lại đường trend ở vùng giá 100$ giá đã tiếp tục rớt xuống. Tuy nhiên lúc này giá đã thất bại trong việc tại một đáy thấp hơn giá 60$ báo hiệu cho đà bán tháo đã bắt đầu kết thúc. Lúc này, nhà giao dịch cần đợi giá break qua đường trendline để xác nhận lực mua vào và kết quả chính là giá đã tăng lên mạnh mẽ và kích hoạt trạng thái Short Sqeezes làm các nhà giao dịch không phải cắt lỗ.

Tham khảo thêm:

• Phần mềm giao dịch hay trí óc con người mạnh hơn trên thị trường?
• Arena Trade là gì? Antares Trade lừa đảo hay dự án đầu tư tiềm năng

Một số lưu ý khi giao dịch bán non

• Hàng hóa là những thị trường luôn nằm trong xu hướng tăng, nên nếu nhà đầu tư giao dịch sau khi kết thúc quá trình bán khống là hoàn toàn hợp lí.Chính vì thế mà đây không phải giao dịch bắt đáy.
• Nhà đầu tư nên kết hợp đa khung thời gian khi giao dịch ở thị trường Forex, bởi có thể đợt bán tháo ở khung thời gian mà nhà đầu tư đang giao dịch chỉ là đoạn hồi ở khung thời gian lớn hơn mà thôi.
• Nhà đầu tư cần phải chờ đợi tín hiệu gồm các mẫu hình Price Action xuất hiện và xác nhận bằng các phá vỡ trendline hoặc cấu trúc nếu muốn áp dụng chiến lược giao dịch này ở bất kì thời điểm nào.
• Cuối cùng để ý những lúc sự kiện, tin tức chính trị lớn chính là cơ hội để nhà đầu tư vào lệnh vì đây là lúc các nhà đầu tư sẽ bắt đầu kích hoạt trạng thái bán tháo ra. Cơ hội sẽ xuất hiện sau những đợt bán tháo này.

Trên đây là những thông tin về hiện tượng bán non (Short Squeezes) trong Forex. Hy vọng qua bài viết trên, các nhà đầu tư đã có thể hiểu bán non là gì. Hãy cố gắng chờ đợi những tín hiệu đảo chiều chính xác để tiến hành đặt lệnh và đạt được lợi nhuận sau những đợi giá giảm sâu. Chúc bạn thành công.